Partnered With:

DeFi'de Otonom Aracılar: Yapay Zeka ile Finansı Yeniden Şekillendirmek

Bu makaleyi okumak için 66 Dakika

DeFi otonom ajanları, mevcut karmaşık, ürün merkezli DeFi modelinden, kullanıcıların derin teknik bilgiye ihtiyaç duymadan finansal hedeflerine ulaşmalarını sağlayan basit, kullanıcı merkezli, kişiselleştirilmiş hizmetlere doğru geçişi hedefleyen bir paradigma değişimi olarak görülüyor.

Orijinal Kaynak: OKX

OKX Ventures, yakın zamanda "DeFi'yi Yeniden Şekillendiren Otonom Aracılar" başlıklı bir çevrimiçi paylaşım oturumu (Twitter Space) düzenledi ve Web3'teki en heyecan verici kesişim noktalarından biri olan DeFi'de otonom araçların yükselişini ele aldı.

Bu tartışma, yapay zeka sohbet robotlarının erken dönem kavramsal çılgınlığının ötesine geçerek şu temel soruyu ele aldı: Otonom araçlar gerçek değer nasıl yaratabilir, riski nasıl yönetebilir ve merkezi olmayan finans alanında kullanıcı deneyimini nasıl temelden yeniden şekillendirebilir? İnşaatçılardan ön saflarda görüş almak için, Agentic Finance'in geleceğini şekillendiren dört sektör öncüsünü davet ettik:

• Cambrian Network CEO'su ve Kurucusu Sam

• Almanak CEO'su ve Kurucusu Neo

• Giza CEO'su ve Kurucusu Renç

• Makina Ürün Lideri Colin

AMA Özeti:

1. Yapay zeka, DeFi'de kademeli bir iyileştirme değil; bir paradigma değişimidir. Amacı, DeFi'yi mevcut karmaşık, ürün merkezli modelinden basit, kullanıcı merkezli, kişiselleştirilmiş bir hizmete dönüştürmektir. Sonuç olarak, kullanıcıların finansal hedeflerine derin teknik bilgiye ihtiyaç duymadan otonom bir şekilde ulaşılacaktır.

2. Yapay zekanın net iş bölümü: "zincir içi el" değil, "zincir dışı beyin". Şu anda, yapay zekanın DeFi'deki rolü kesin olarak tanımlanmıştır. Öncelikle karmaşık muhakeme, veri analizi, kullanıcı niyetini ayrıştırma ve kesin ve doğrulanabilir politika kodu oluşturma işlevlerini yerine getiren bir "zincir dışı beyin" olarak hizmet verir. Yapay zekanın kendisi, zincir içi fonlara doğrudan dokunmaz veya onları yönetmez ve nihai uygulaması, geleneksel finans sistemine benzer şekilde denetlenebilir bir mantığa dayanır.

3. Önce Güvenlik: "İnsan Gözetimi + Teknik Güvenlik Önlemleri" ile Riski Yönetin. Kullanıcıların yapay zekanın kontrolden çıkması konusundaki endişelerini gidermek için güvenlik ve risk kontrolüne öncelik vermeliyiz. Temel çözüm şudur: Yapay zeka operasyonları, insan risk yöneticileri tarafından önceden belirlenmiş, kodla zorunlu kılınan "güvenlik önlemleri" dahilinde çalışmalı ve oluşturduğu politika kodu, insanlar tarafından tamamen denetlenebilir ve doğrulanabilir olmalıdır. Bu, yapay zeka kararlarının kontrol edilebilir ve izlenebilir olmasını sağlar.

4. İki Müşteri Türüne Hizmet Vermek: Kurumlar için Verimliliği Artırmak ve Bireysel Yatırımcılar için Engelleri Düşürmek. Ürünler hem kurumsal hem de bireysel kullanıcıları hedeflemektedir, ancak farklı şekillerde. Hedge fonları ve DAO'lar gibi kurumsal müşteriler, strateji geliştirme ve operasyonların maliyetini ve süresini önemli ölçüde azaltmak için yapay zekayı kullanır. Bireysel kullanıcılar için hedef, "radikal soyutlama"dır; yani DeFi'nin tüm karmaşıklıklarını gizlemektir. Kullanıcılar yalnızca basit bir finansal hedef belirtir ("istikrarlı getiri istiyorum" gibi) ve gerisini aracılar halleder. 5. Ekosistem Sinerjisi: Uygulama ve Altyapı Katmanlarının Ortak Geliştirilmesi. Aracısal DeFi'nin hayata geçirilmesi, eksiksiz bir ekosistem gerektirir. Bu, yalnızca Giza ve Almanak gibi kullanıcı odaklı strateji uygulama katmanlarını değil, aynı zamanda güvenli, zincirler arası bir yürütme ortamı sağlayan Makina gibi "raylar/hesaplaşma" katmanlarını ve aracılar için güvenilir, doğrulanabilir veri "yakıtı" sağlayan Cambrian Network gibi altyapı katmanlarını da içerir. 6. Nihai Hedef: Profesyonel Finansal Stratejilerin Demokratikleştirilmesi. Yapay zeka ajanları aracılığıyla hedefimiz, geleneksel finans alanındaki karmaşık niceliksel stratejilere erişimi kısıtlayan engelleri ortadan kaldırmaktır. Daha önce milyonlarca dolar harcanarak ve aylarca süren geliştirme gerektiren hedge fonu düzeyindeki stratejileri, herkesin maliyetinin çok daha azına ve yıldırım hızında erişilebilir hale getirerek gerçek anlamda finansal kapsayıcılığa ulaşacağız. Orijinal AMA Soruları ve Tartışma: 1. Ürüne Giriş ve Temel Odak Noktası • Sam (Cambrian Network): Kriptografi alanındaki kariyerime, öncelikle kriptografik donanımların tersine mühendisliğini yaparak bir ABD ulusal laboratuvarında başladım. Daha sonra Kaliforniya Üniversitesi, Santa Barbara'da takviyeli öğrenme alanında doktora yaptım. Daha sonra, yapay zeka, doğrulanabilirlik ve The Graph'ın ödeme sistemine odaklanarak The Graph Protocol'ün temel geliştirme ekibi olduğumuz ilk şirketim Semiotic Labs'ı kurdum. Bu süre zarfında ajanlar üzerinde yoğun bir şekilde çalıştık. Örneğin, 2022'de The Graph içinde dinamik fiyatlandırma için ilk takviyeli öğrenme ajanlarını yayınladık. 2023'te, kullanıcıların doğal dil SQL'i kullanarak gerçek zamanlı ve geçmiş verileri sorgulamasına olanak tanıyan ilk halka açık blok zinciri veri terminalini yayınladık. 2024 yılına kadar, bu deneyimlere ve yapay zekanın anında ve önemli bir etki yaratacağına ve kripto para birimlerinin küresel ekonomide giderek daha önemli hale geleceğine olan inancımıza dayanarak, Semiotic'ten Cambrian'ı kuluçkaya yatırmaya karar verdik. Cambrian, hem zincir içi hem de zincir dışı finansal istihbarat sağlamaya odaklanıyor. Bu istihbaratı acentelere sağlamak, bizim köprübaşı pazarımız.

• Neo (Almanak): Dokuz yıldır bu alandayım. Almanak'ı kurmadan önce, DeFi, alım satım ve kripto varlık yönetimine odaklanan bir veri bilimi ve danışmanlık firması yönetiyordum, bu yüzden bu alanın nasıl çalıştığına oldukça aşinayım. Almanak'a gelince, dört yıldır piyasadayız. Kendimize bir vibe kodlama şirketi demeyi seviyoruz, ancak bizi DeFi'nin İmleci olarak düşünebilirsiniz. Esasen, karmaşık alım satım ve varlık yönetimi stratejilerini keşfetmek ve oluşturmak için yapay zeka ajanları kullanıyoruz. Bu stratejiler tamamen doğrulanabilir, deterministik kodlardır. Bunları, herhangi bir hedge fonunun alım satım yapmak için kullanacağı stratejilerle aynı olarak düşünebilirsiniz. • Renç (Giza): Ürün ve pazarlama alanında geçmişim var. Giza'yı kurmadan önce, Johnson & Johnson'da beş yıl ürün lideri olarak çalıştım. Bu süre zarfında, çeşitli finansal kullanım durumlarında akıllı sözleşme sistemleri oluşturdum. Makine öğrenimi ve veri bilimi alanında geçmişi olan bir ekibe sahip olduğum için şanslıyım, bu nedenle buna daha çok makine öğrenimi ve yapay zeka perspektifinden, finans alanında deneyime sahip olarak yaklaşıyoruz. Giza'yı 2022'den beri geliştiriyoruz. Giza, kullanıcılar ve kurumlar adına sıfır operasyonel yük ile karmaşık finansal stratejileri uygulayabilen otonom sistemler olan otomatik finans için aracı uygulamalar geliştiriyor. Bunun bizim "bankasızlara bankacılık hizmeti" versiyonumuz olduğunu söylemeyi seviyorum. Finansal dışlanmanın, sürekli değer kazanan itibari paranızı saklamak için güvenli bir hesaba sahip olmak anlamına gelmediğine; fırsatlardan izole olmakla ilgili olduğuna inanıyoruz. Değişen piyasalara uyum sağlayabiliyor, bu büyük fırsatlardan yararlanabiliyor ve gerektiğinde riski azaltabiliyor musunuz? İşte cevaplamaya çalıştığımız sorular. Giza'daki görevimiz, tüm bu yetenekleri demokratikleştirmek. • Colin (Makina): Makina'da ürün lideriyim. Yaklaşık dört ay önce ekibe katıldım. On yıldan uzun süredir kripto para sektöründeyim. Aslen geleneksel finans alanındayım ve 2016 civarında DeFi ile ilgilenmeye başladım ve o zamandan beri ürünler geliştiriyorum.

Makina'da "DeFi uygulaması" dediğimiz şeyi kurumsallaştırmaya odaklanıyoruz. Stratejilerin ve kasaların ötesinde, herhangi bir DeFi protokolü veya EVM ile etkileşim kurmanın güvenli ve güvenilir bir yolunu oluşturmakla gerçekten ilgileniyoruz. Bu, ister daha geleneksel bir şekilde çalışan bir insan, ister daha pasif veya otomatik bir strateji, isterse yapay zeka destekli bir aracı yaklaşımıyla oluşturulmuş bir strateji olsun, bir strateji yürütmeye çalışan herkes için kritik öneme sahip.

Bunu farklı açılardan ele alıyoruz. İlk olarak, "operatörler" olarak adlandırdığımız bir role odaklanıyoruz. Bu, diğer protokollerde gördüğünüz "küratörlere" benzer. İşlemlerin güvenli bir şekilde gerçekleştirilmesini sağlarken, ne yapıp ne yapamayacakları konusunda kontrol sahibi olmalarını sağlarlar. Bunun ötesinde, kullanıcı deneyimini iyileştirmek için yapay zekâyı yoğun bir şekilde kullanıyoruz; daha iyi öneriler sunmak, kullanıcıların ne yaptığını daha iyi anlamak ve ister insanlar, ister aracılar veya diğer algoritma türleri olsun, kasayı hızlı bir şekilde entegre edip güvenli bir şekilde maksimum değer yaratabilmelerini sağlamak için yeni protokolleri entegre etmenin farklı yollarını araştırmak gibi. 2. Mevcut projenize başlamanız için size ilham veren ne oldu? Yapay zekânın ürününüze neden değer katacağını düşünüyorsunuz ve ana değer önerisi nedir? • Sam (Cambrian Network): Doktora çalışmamı Aralık 2019'da tamamladım. Takviyeli öğrenme şu anda çok popüler, ancak 2019'da bu alanda bir düşüş piyasası yaşıyorduk. Şirketi ilk kurduğumuzda tamamen homomorfik şifrelemeye odaklanmamızın nedenlerinden biri de buydu.

Ancak GPT 2022'de çıktığında, başlangıçta herkes kadar ben de şok oldum. Aslında bir balonun başlangıcında olduğumuzu düşünmüştüm ve biliyorum ki birçok kişi bugün de öyle düşünüyor. Ancak GPT'nin yayınlanmasından bir yıl sonra, 2023'te ilerleme görmeye devam ettim ve bugün bile hâlâ inandığım derin bir inanç geliştirdim: yeni bir devrimin başlangıcındayız. Önceki devrim İnternet Devrimi'ydi. Ondan önce Silikon Vadisi Devrimi, ondan önce de Sanayi Devrimi ve benzeri şeyler yaşandı.

Yani, ortadan kalkmayacak yeni bir devrimin ilk yıllarındayız. Buradaki herkesi hazırlıklı olmaya davet ediyorum: Yapay zeka yetenekleri öngörülebilir gelecekte her yıl iki katına çıkacak. Bu, hayatımızın her alanını, her şeyini etkileyecek. Zaten başladı.

Bu inancın ötesinde, DeFi ile de ilgileniyorum. 2021'de, eski şirketim Odos.xyz'yi kurdu ve onu kendi bünyesine kattık. Bir DEX toplayıcısıydı. Bu yüzden finansal uygulamalara ve kripto para birimlerinin getirdiği finansal özgürlük ve okuryazarlığa derin bir inancım var.

Giriş bölümümüzde bahsettiğimiz pilot projeler ve deneyler sırasında fark ettiğim en zor şeylerden biri, zincir üzerinde neler olup bittiğine dair veri ve bilgilere ve hem zincir içi hem de zincir dışı finansal karar alma süreçleri için hayati önem taşıyan diğer ilgili bilgilere erişmenin ne kadar zor olduğuydu. Bu, finansal karar alma süreçleri için hayati önem taşıyor. Bu nedenle Cambrian'a odaklandık. Ajans finansmanı veya otonom finans alanında çalışan her projenin, acentelerini beslemek için güvenilir, hızlı, kapsamlı ve doğrulanabilir bilgilere ihtiyaç duyduğuna inanıyoruz. Bu, bu projelerin başarısı için kritik öneme sahip olduğundan, finansal istihbarata odaklanmaya karar verdik.

• Neo (Almanak): Kendimize "DeFi için Yapay Zeka" demeyi seviyoruz. İlham kaynağına gelince, Almanak, ticaret ve varlık yönetimi stratejilerini optimize etmek için yapay zeka kullanan bir şirket olarak başladı. Her zaman büyük varlık yöneticileri ve fon tahsisçileriyle çalıştık, bu yüzden her zaman büyük miktarlarda sermayeye erişimimiz oldu. Almanak dört yıldır faaliyette. Üç yıl önce, ChatGPT çılgınlığı başladığında, bunun gerçekten büyük olacağını biliyorduk. Bu yüzden büyük müşterilerimize "Sizi paranızı yapay zekaya emanet etmeye ne ikna eder?" diye sorduk. Özellikle büyük fon tahsisçileriydiler ve asla örneğin 100 dolardan fazla para yatırmayacaklarını söylediler. Yapay zeka manipülasyonundan, dolaylı hızlı enjeksiyondan ve her türlü "bilinmeyen bilinmeyenden" çok korkuyorlardı. Ya da basitçe söylemek gerekirse, paraları değer kaybederse birinin dava açmasını istiyorlardı. Bu yüzden, milyarlarca doları yöneten bu kurumlarla konuşurken kendimize "Peki, yapay zeka hangi konuda en iyi?" diye sorduk. Günümüzün yapay zekası kodlamada en iyi. Ortalama bir insandan yüzlerce kat daha hızlı kod yazabiliyor. Yapay zeka aynı zamanda akıl yürütme konusunda da çok iyidir; bilgileri bir insandan trilyonlarca kat daha hızlı işleyebilir. Bu yüzden bu iki özelliği alıp Almanak'a uyguladık. Tek bir amaç fonksiyonunu izleyen bir "Ajan Sürüsü" (Agent Swarm) -veya ajan ekibi- oluşturduk: yüksek performanslı bir strateji yazmak, pazar fırsatlarını belirlemek, pazar dinamiklerini işlemek, mevcut stratejileri optimize etmek ve tüm bu bilgileri kullanıcıya raporlamak. Ekosistemimizde yapay zeka, kullanıcılarla iş birliği yapar. Size stratejiler, optimizasyonlar için fikirler verir ve nihayetinde kodu uygular. Ancak bir şeyler ters giderse, o hedge fonlarının aradığı kişi sizsiniz. Bizim yarattığımız şey, karmaşık bir finansal stratejinin pazara sunulma süresini aylardan dakikalara indiren bir yöntem. Ve bu stratejileri geliştirmenin maliyetini, karmaşıklığa bağlı olarak milyonlarca dolardan sadece birkaç dolara, hatta on doların altına düşürdük. Strateji oluşturulduktan sonra, tıpkı herhangi bir hedge fon stratejisi gibi. Deterministik, doğrulanabilir ve geriye dönük test edebilir, simüle edebilir ve dağıtabilirsiniz; böylece ne olacağını bilirsiniz. Yapay zeka fonlarınıza asla dokunmaz. Sadece strateji oluşturma ve keşif sürecini geliştirir, ancak fonlara asla dokunmaz. Şimdiye kadar bu yaklaşım etkili oldu. Büyük fon tahsisçilerinin güvenini gördük ve toplam kilitli değerimiz (TVL) şu anda 160 milyon dolar. Ayrıca çok önemli olan, deterministik bir Python stratejisi oluşturulduktan sonra, onu bir kasaya sarabilirsiniz. Bu kasalar tamamen birleştirilebilir; Pendle, Curve vb. üzerine yerleştirebilirsiniz. Bu da çok havalı. "Tokenleştirilmiş Yapay Zeka Kasaları" adı verilen yeni bir varlık sınıfı yarattığımızı düşünüyoruz. Yine, yapay zeka fonlara asla dokunmadığı için büyük fon tahsisçileri buraya para yatırırken kendilerini rahat hissediyorlar. Kime gideceklerini biliyorlar; size, yani kasa operatörüne gidiyorlar; siz ise Almanak'ı 100 kat daha hızlı kodlama yapmak ve bir milyar kat daha hızlı öğrenmek için bir araç olarak kullanıyorsunuz.

Ayrıca, Sam'in de belirttiği gibi, finansal aracılar oluşturmaya odaklanıyoruz. Aracılarımız nicel akıl yürütme konusunda hassastır, bu nedenle sektördeki diğer nicel uzmanlar kadar, hatta onlardan daha akıllı olmalarını sağlıyoruz. Ancak ilhamımızı esas olarak büyük tahsisçilerle yakın çalışmaktan alıyoruz, ihtiyaçlarını pratikte karşılamaktan değil. Onlara sadece "Pekala, beyler, neye ihtiyacınız var? Paranızı nereye yatırırsınız?" diye soruyoruz ve sonra onu oluşturuyoruz.

• Renç (Giza):

Bahsettiğim gibi, Giza'yı kurmadan önce, ortaklarım ve ben çeşitli finansal kullanım senaryoları için akıllı sözleşme sistemleri oluşturuyorduk. Bir şey açık: Bu kendi kendini yürüten sözleşmeler açık finansın vaadini ortaya çıkarırken, açıkçası inovasyon hızının mevcut haliyle geleneksel finansla rekabet edebilmek için çok yavaş olduğuna inanıyoruz. Bu, merkezi olmayan sistemlerin yeteneklerini ve merkezi olmayan finans dünyasıyla etkileşimde bulunan kullanıcı deneyimini önemli ölçüde iyileştirmek için karmaşık zincir dışı hesaplamaları zincire getirmenin yollarını aramamızın arkasındaki temel itici güçtür. 2022'den beri doğrulanabilir yapay zeka ile derinlemesine ilgileniyoruz. Bunu popüler olmadan önce yapıyorduk ve özellikle finansal kullanım durumları için önemini açıklıyorduk. Merkezi olmayan finans alanındaki her olası makine öğrenimi noktasını ve finansal kullanım durumunu araştırdık. Bizim için yapay zekanın değeri iki yönlüdür. Bir yandan, genelleştirilmiş niyet işleme, kullanıcıların teknik girdi veya özerk, özelleştirilmiş eylemler gerektirmeden finansal olarak ne elde etmek istediklerini anlamak için anahtardır. Diğer yandan, karmaşık uyarlanabilir stratejileri zincir üzerinde hassasiyetle ve sıfır ek yük ile yürütmekle ilgilidir. Bu ikinci kısım, tamamen yorumlanabilir, doğrulanabilir ve özelleştirilebilir olan küçük, şirket içi geliştirilmiş makine öğrenimi modellerine ve yeniden kullanılan geleneksel finansal algoritmalara daha fazla yönelmektedir. • Colin (Makina): Makina'daki hikayemiz Dialectic ile başladı. Dialectic tasarım ortağımızdı; Artık onlardan bağımsızız, ancak kendi fonlarını kurarken bir şeyin farkına vardılar. Bilmeyenler için, Dialectic bu alanda çok aktif bir yatırımcıdır ve 2021'den beri zincir üstü getiri stratejilerinde en eski ve en gelişmiş oyunculardan biridir. Yıllar içinde oluşturdukları sistemler aracılığıyla işletmenin birçok farklı yönünü yönetiyorlar. Hızla fark ettikleri bir şey, bu alanda rekabet etmek, para kazanmak, daha iyi performans göstermek ve fonlarına daha fazla mevduat sahibi ve sınırlı ortak (LP) çekmek için risk ayarlı bir temelde diğer stratejilerden daha iyi performans göstermeleri gerektiğiydi. Bunu yapmak için, komut dosyası oluşturmayı kullanan bir dizi farklı araç geliştirdiler. Kullandıkları teknolojilerden biri, aktif olarak katkıda bulundukları Oiler adlı açık kaynaklı bir projeydi. Oluşturdukları araçların çoğunun açık altyapı olarak daha iyi gelişeceğini fark ettiler. Makina'nın hikayesi de aşağı yukarı böyle başladı.Esasen onu pazara sunduk, onlarla ortaklık kurduk ve şimdi alandaki diğer operatörlere de genişletiyoruz. Daha fazla otomasyona doğru ilerleyen gelecekteki gelişim yönünü desteklemek istiyoruz. Bu otomasyon, büyük ölçüde blockchain içinde ve makro ortamda neler olup bittiğine, yani bu bilgileri nereden edindiğinize bağlı olacak. Ve bu bilgileri işlemenin en iyi yolu, burada herkesten duyduğumuz şey. Bu soruna önce DeFi ve finansal altyapı sorunları perspektifinden yaklaştık ve ardından en iyi uygulama, en iyi karar alma ve en iyi veri analitiğinin nerede uygulanabileceğine baktık. Ve bu açıkça otonom aracılar. Neo'dan duyduğumuz gibi -ki bu arada, insanların paralarını yapay zekaya devretme konusundaki endişelerine dair harika bir açılış konuşmasıydı- konuya biraz farklı bir şekilde yaklaştığımızın farkındayız. Ancak, bu teknolojiler geliştikçe ve insanlar anlamaya başladıkça, varlık yönetimi sektöründe ortaya çıkan bazı önemli maliyet sorunlarını ele alırken, tekliflerimizi tamamlayıp genişletebileceğimize kesinlikle inanıyoruz. Yani biz DeFi'ye, Ethereum'a ve yapay zekaya ve bu sektörlerdeki gelişmelerine büyük inanıyoruz. 3. Şu anda ana müşterileriniz kimler? Sorunları neler? • Neo (Almanak): Almanak'ta ürünümüzün iki sorunu çözmesi gerekiyor. Karmaşık stratejilerin ve kasaların nasıl sağlanacağı sorununu çözmemiz gerekiyor. Bu nedenle, Stake DAO, MEV Capital, Block Analitica, Gauntlet gibi birçok farklı DAO ve Morpho'daki her küratörle ortaklık kurduk; hepsiyle. DAO'lara gelince, DeFi Llama'daki en iyi 20 DAO'nun çoğuyla görüşüyoruz. Ürünümüzü neden kullansınlar ki? Esasen varlıklarını kaldıraçlayan kasalar oluştururlardı. Örnek olarak en büyük varlık yönetimi oyuncularından biri olan Ethena'yı kullanayım. Tüm DeFi protokollerinde sürekli olarak en yüksek USDe getirisini arayan ve optimize eden bir USDe hazinesine sahip olduğunuzu düşünün. Şu anda bu insanlarla konuşuyoruz.

Ayrıca birçok yeni projeyle görüşüyoruz. Dikkat ediyor musunuz bilmiyorum ama yüksek FDV token ekonomisi hakkında birçok şikayet var. Bu nedenle, Almanak olarak projelerin kendi likidite sağlama veya işlem stratejilerini başlatmak için yapay zekadan yararlanmalarına da olanak sağlıyoruz. Kullanıcılar, bir pazar veya işlem yarışması başlatmak için algoritmalarımızı kullanabilirler.

Son olarak, sermayenin geldiği ortalama kullanıcı var. Az önce kasaların arz tarafını açıkladım. Sermayenin arz tarafı kullanıcılardan geliyor. Bu kasalar konuşlandırıldıktan sonra, herkes para yatırabilir ve elbette kârın bir kısmını kasa yöneticileriyle paylaşma karşılığında bunlardan faydalanabilir. Bu kasalar tamamen izinsiz olacak, yani herkes bir tane konuşlandırabilir. Ancak, bunları kimin yöneteceği ve ilk müşterilerimizin kim olacağı konusunda size biraz fikir vermek istedim. Ayrıca, varlık yöneticileri ve hedge fonları da var. Milyarlarca dolarlık varlıkları yöneten ve dağıtım sistemlerini otomatikleştirmek isteyen merkezi finans (CeFi) kuruluşlarıyla görüşüyoruz. Kantitatif analistler (nicelik analistleri) son derece pahalı ve bulunması zor. Tüm bunları acentelerimize dış kaynak olarak verebilir ve karmaşık işlem stratejilerini çok hızlı bir şekilde uygulayarak bir hafta veya hatta birkaç gün içinde bir hedge fonuna dönüşebilirler. Burada önemli bir noktaya da değinmek istiyorum. Bir kullanıcı olarak, Vee sözleşmesine çok benzeyen bir sözleşmede token'ları stake edebileceksiniz. Böylece, en sevdiğiniz kasaya oy verebilir, en sevdiğiniz DAO'ya oy verebilir veya bir kasaya para yatırdığınızda ödüllerinizi artırmak için varlıklarınıza oy verebilirsiniz. Ürünümüz oldukça karmaşıktır. Kasanın arz tarafı profesyonel kullanıcılar tarafından sağlanacak, ancak sermaye arzı herkese açıktır. • Sam (Cambrian Network): Colin az önce kasalar ve getiri üreten borç verme protokolleri arasında sermaye tahsisinden bahsetti. Bizim odak noktamız bu getirilerin nerede üretildiğini ölçmek. Colin'in bahsettiği türden stratejileri optimize etmek için, farklı zincirlerde ve bu zincirler içindeki farklı protokollerde üretilen geçmiş getirileri anlamanız gerekir. Bu, karmaşık veri tesisatı, EVM ve EVM olmayan zincirler dahil olmak üzere zincir içi aktivitenin izlenmesi ve bu zincirler içindeki protokollerin izlenmesini gerektirir. Geliştiricilerin stratejilerini ayarlamak için hem geçmiş bilgilere hem de bunları uygulamak için gerçek zamanlı bilgilere ihtiyaçları vardır. Bu bizim uzmanlık alanlarımızdan biridir: tüm bu bilgileri izlemek. Bir RPC sağlayıcısını düşünürseniz, gerçek zamanlı ham bilgiler sağlarlar; bu da RPC sağlayıcısından gelen bilgilerin her zaman net ve öz olmadığı anlamına gelir. Bizim yaptığımız, tüm bu geçmiş verileri çözümlemek ve protokol hakkındaki anlayışımıza dayanarak bu bilgileri çözümleyip, örneğin elde edilen getirileri takip etmeye başlamaktır.

Şu anda kapalı beta aşamasındayız ve Coinbase geliştirici platformuyla çalışıyoruz. Olas Hedge Fund Kümesi'nin bir parçası olmak için Olas ile birlikte çalışıyoruz ve Olas bünyesindeki aracılara geçmiş ve gerçek zamanlı zincir içi ve zincir dışı veriler sağlıyoruz.

Ayrıca birkaç başka projeyle de iş birliği yapıyoruz: Truflation ile yakın bir şekilde çalışarak onlara duygu analizi ve cüzdan aktivitesi sağlıyoruz. İş birliği yaptığımız daha ilginç bir proje ise AskPire. Tokenleştirilmiş projelerle ilgili on binlerce GitHub deposunu takip ediyorlar. Geçmiş katkıları ve katkıda bulunanların kalitesini takip ediyoruz ve AskPire, proje aktivitesini gelecekteki token fiyatlarıyla ilişkilendirmelerine olanak tanıyan verilerimizi kullanarak özelleştirilmiş işlem stratejileri oluşturuyor. Umarım bu, sağladığımız bilgi türü hakkında size bir fikir verir. Hepsi, ajans finans projeleri arasında gördüğümüz ortak ihtiyaçlara dayanıyor. • Renç (Giza): Sahneyi biraz hazırlamak için, Giza'da artımlı iyileştirmelerle gerçekten ilgilenmiyoruz. Sanırım DeFi uzun süredir artımlı iyileştirmelere takılıp kaldı. Başarmak istediğimiz şey, finans alanında kullanıcı deneyiminde (UX) tam bir paradigma değişimi; sadece Web3'te değil, tüm finans sektöründe. Finansı ürün merkezli bir yaklaşımdan kullanıcı merkezli bir yaklaşıma taşımak istiyoruz. Kişiselleştirilmiş finansın ileriye giden yol olduğuna dair güçlü bir inancımız var. Vizyonumuz başka bir DeFi protokolü oluşturmak değil; hiçbir zaman da olmadı. Aksine, finansal hedeflerinize ulaşmanıza yardımcı olacak, finansal durumunuzu yöneten ve içgörü sağlayan 7/24 bir yol arkadaşı oluşturmak. İşte peşinde olduğumuz Kuzey Yıldızı bu. Altyapımızın sağlamlığı ve kişiye özel, kişiselleştirilmiş finansın bu Kuzey Yıldızı sayesinde, Giza temsilcileri artık hem bireysel hem de kurumsal kullanıcılara hizmet verebiliyor. Bugün birlikte çalıştığımız kurumların, saklama gerekliliklerinden risk çerçevelerine ve likidite zorunluluklarına kadar daha zorlu ve karmaşık ihtiyaçları var. Giza, bu ihtiyaçları hazır ürünlerle değil, kişiye özel temsilci stratejileriyle karşılamak üzere tasarlandı. Bu, özel temsilciler tasarlamaktan ayrılmış altyapıya, gerçek zamanlı izlemeye, denetim izlerine ve fonlar, fintech ortakları ve (birçok proaktif ihtiyacı olan) neobankalar için beyaz etiket uygulamalarına kadar her şeyi kapsıyor. Bireysel kullanıcılar için, bu alanda hala keşfedilecek alan olduğunu düşünüyorum. Aynı gelişmişlik düzeyini, ek karmaşıklık olmadan sunabileceğimiz yer burasıdır. Perakende kullanıcıları için, yani "bankacılık hizmeti almayanlara bankacılık hizmeti sunanlar" için, politika katmanını tamamen soyutlayan, kökten basitleştirilmiş bir arayüz aracılığıyla merkezi olmayan finansla etkileşim kurmalarını sağlıyoruz. Finansal karar alma sorumluluğunu kullanıcının omuzlarına alıyoruz. Karar alma sürecini otomatikleştiriyoruz. Bunun Giza'yı diğerlerinden ayıran en belirgin özelliklerden biri olduğuna inanıyorum ve bu devasa görevi üstlenecek cesarete, uzmanlığa ve yeteneğe sahibiz.

Hem perakende hem de kurumsal pazar segmentleri için benzersiz gereksinimleri araştırıyoruz. Basitçe söylemek gerekirse, perakende kullanıcıları kökten soyutlama ve erişilebilirlik isterken, kurumlar daha yüksek güvenlik, izleme ve raporlama standartları talep ediyor. Her ikisini de karşılayacak konumdayız.

Giza, kritik bir varlık tabanı oluşturuyor: stablecoin piyasası. Açıkçası, yakın zamanda ortadan kalkmayacak. Toplam piyasa değeri 300 milyar dolara ulaştı ve dolaşımdaki her stablecoin, Giza aracıları tarafından otonom olarak optimize edilebilecek potansiyel sermayeyi temsil ediyor. Bu nedenle bu alan için ilk aracımızı oluşturduk ve kapsamını ve yeteneklerini genişletmeye devam edeceğiz. Bu, elbette hazinelere, DAO'lara, kurumsal fonlara -DeFi'nin soyutlanabileceği, birinin "Stabilcoin'lere nasıl yatırım yaparım?" diye sorduğu her yere- hizmet vermemizi de sağlıyor. Giza orada. • Colin (Makina): Renç, finans alanında kademeli değişimin ötesine nasıl geçmemiz gerektiği konusunda çok ilginç bir şey söyledi. Sanırım hepimiz bu teknolojiye ilgi duyuyoruz çünkü geleneksel finans sisteminin şu anda insanlar için işe yaramadığının farkındayız. Bence bu, Ethereum ile ilgilenen hepimiz için yol gösterici ışıklardan biri. Makina'da yapmaya çalıştığımız şey, yaptığımız her şeyin temeline güvenlik ve emniyeti yerleştirmek ve aynı zamanda ölçeklenebilir hale getirmek. Bu altyapıyı sağlayarak, ister büyük kurumlar ister küçük perakende kullanıcıları olsun, herkes için en iyi sonuçları sunabileceğimize kesinlikle inanıyoruz. Dünyaya Neo'nun söylediklerine çok benzer bir şekilde bakıyoruz. Yatırım ihtiyaçları olan kuruluşlar ve bu ihtiyaçları karşılamak isteyen kuruluşlar var. Finansal sonuçların en iyi yöneticilerinin güvenli bir şekilde faaliyet göstermelerini sağlayan araçlara erişebilmelerini sağlamak için çalışıyoruz. Bunun büyüyen bir alan olduğuna kesinlikle inanıyoruz. Geleneksel finans piyasalarına bakarsak, küresel yönetim altındaki varlıklar şu anda yaklaşık 150 trilyon dolar seviyesinde. İlginç bir gerçek şu ki, şu anda bunun yaklaşık %60-70'i aktif olarak yönetiliyor ve bu pay azalıyor. Bu büyük ölçüde, insanların ETF'leri mutlaka geride bırakmadan önemli ücretler ödemesinden kaynaklanıyor. Kripto dünyasında ETF'ler hakkında da çok şey duyduk. ETF'ler aynı zamanda oldukça devrim niteliğindedir ve düşük maliyetleri nedeniyle geleneksel finans alanındaki birçok kişinin bakış açısını değiştirmektedir. Ethereum, EVM ve yapay zeka gibi teknolojilerle güvenlik ve otomasyonda kaydedilen ilerlemeleri gördükçe, bu maliyetlerin azaltılabileceğine ve insanların daha iyi stratejiler aracılığıyla daha uygun maliyetli bir şekilde fazladan getiri elde etmelerine olanak tanınacağına kesinlikle inanıyoruz. Bu, küresel ölçekte bizim için gerçekten önemli. Mesele sadece Wall Street'te veya Londra Şehri'nde bir kurum için işleri daha iyi yapmak değil. Finansal sonuçlara ulaşması gereken herkesin bunu yapabilmesini sağlamak. Dahası, bunun doğrudan DeFi protokollerine entegre edilmesi gerektiğine inanıyoruz. Yöneticilerin bu üretken varlıkları teminata dönüştürmelerine veya DeFi ekosistemi içinde farklı biçimlerde kullanmalarına olanak tanıyan araçlar geliştirmeliyiz. DeFi ekonomisini gerçek anlamda bu şekilde büyüteceğiz. Bu, stablecoin'ler olabilir, ancak bunun çok ötesine geçerek insanların gelecekteki yükümlülüklerini halihazırda sahip oldukları varlıklarla eşleştirmelerine ve bunları nesilden nesile aktarmalarına olanak tanıyabilir. Bunun, insanların servetleri aracılığıyla refaha ulaşma biçimlerini kökten değiştireceğine inanıyoruz. Tekrar ediyorum, bunu başarmak için yapay zeka ve Ethereum'un büyük hayranıyız.4. Teknoloji yığınınızda, hangi kısımlar yapay zeka yeteneklerine daha fazla, hangileri daha az güveniyor ve neden? Ayrıca, yapay zekadan yararlanan bir finansal sistem kurmaktan bahsettiğimiz için risk yönetimi ve kontroller hayati önem taşıyor. Yapay zeka güvenliğini göz önünde bulundurduğunuzda, risk yönetimini veya kontrolleri iş akışınıza nasıl dahil ediyorsunuz? • Ray (OKX Ventures): İnsanlar DeFi aracılarını tartışırken, birçok kullanıcının, özellikle de perakende kullanıcıların, kavramı hala yanlış anladığı görülüyor. "Hey, yapay zeka aracılarını kullanabilir ve finansal kararlar almak, fonlarımızı yönetmek ve alfa araması yapmak için %100 onlara güvenebiliriz" diye düşünüyor olabilirler. Ama aslında durum böyle değil. Aslında müşterilerimizin yapay zeka yeteneklerinden bir dereceye kadar yararlanan ve nihayetinde iş verimliliğini veya karar kalitesini artıran finansal sistemler oluşturmalarına yardımcı olmak istiyoruz. Ancak, önemli miktarda sermaye yatırmadan önce güvenilir, kesin veya doğrulanabilir bir iş akışı oluşturmamız gerekiyor çünkü güvenilir bir finansal sisteme ihtiyacımız var. Bu yüzden potansiyel risk faktörlerini sisteminize nasıl dahil ettiğiniz hakkında birkaç soru sormak istedim. • Renç (Giza): Evet, kesinlikle. Bunun çok önemli olduğunu düşünüyorum ve kullanıcılar ve kurumlar adına finansal kararlar alan öncü acenteler şirketi olarak, son birkaç ayda aşmak zorunda kaldığımız en büyük zorluklardan biri bu oldu: kamuoyunu sizin sorduğunuz meşru sorular hakkında bilgilendirmek. Acente paramı alıp kaçacak mı? Yapay zekanın paramızla ne yaptığını açıklayabilir miyiz? Bu ne kadar kesin? Halüsinasyon mu görüyorlar? İnsanları ikna etmek için tüm bunları gözden geçirmek zorunda kaldık. Çünkü bu tamamen yeni bir araç. Giza'nın durumunda, insanların paralarını yatırmaya alışkın olduğu bir kasa değil; tamamen yeni bir şey. Her kullanıcının kendisi için çalışan özel bir acentesi var. Sorunuzda bu bağlamda "Yapay Zeka"nın ne olduğunu ayırt etmek veya tanımlamak önemli. Sorularınızın çoğu LLM anlayışınızdan kaynaklanıyor. Bizim için, LLM'nin kullanıcılarımızın ortak ihtiyaçlarını ayrıştırma ve bunları tercihlere göre parametrelendirme becerisi olağanüstüydü; temelde "Stabil kripto paramla güvenli bir şekilde para kazanmak istiyorum"dan "ABD enflasyonunu %5 oranında yenmek istiyorum"a veya "ETH'ye orta riskli bir yatırım yapmak istiyorum"a kadar belirsiz, insan düzeyindeki girdileri yapılandırılmış finansal parametrelere dönüştürüyordu.

Ancak yaygın olarak algılanan yapay zeka bileşeni, yani LLM, bizim için sona eriyor. Amaç parametrelendirildikten sonra, uygulama, deterministik, doğrulanabilir, denetlenebilir ve piyasalar ve protokoller arasında sürekli olarak kendi kendini ayarlayabilen algoritmik mantık ve optimizasyon işlevleri üzerine kurulu özel aracılara kayıyor. Dolayısıyla, ikisini bir araya getirdiğimizde, yapay zekanın olağanüstü özelleştirilebilirliğini, finans piyasalarında deneyimli uzman aracıların uzman, sağlam, güvenli ve politika odaklı uygulamasıyla elde ediyoruz.

• Neo (Almanak): Yapay zekanın hem kesin hem de doğrulanabilir olabileceğini bilmiyorum ama mesele şu: Yapay zekayı nasıl kullanıyoruz ve güvenliği nasıl ele alıyoruz? Tekrar ediyorum, her konuda çok pragmatik davranıyoruz. Tekerleği yeniden icat etmek istemiyoruz; sadece piyasada kanıtlanmış ve talep görenleri benimsiyoruz. Yapay zekayı özellikle kod üretmek için kullanıyoruz; bu 100 kat daha hızlı, kesin ve doğrulanabilir. Herhangi bir hedge fon yöneticisine, herhangi bir nicel analiste veya herhangi bir geliştiriciye ürettiğimiz şeye aşina olup olmadıklarını sorarsanız, aşinadırlar. Sınırlı ortaklarından (LP'ler) veya bir bankadan "Hey, kodu gösterebilir misiniz?" diye bir telefon alırlarsa, gösterebilirler. Para kaybedilirse, kimin ve nasıl çaldığını anlayabilirsiniz çünkü kodda bir hata veya başka bir şey vardır. Bu yüzden bu çok önemli. Güvenlik, diğer hedge fonları veya bankalar kadar güvenlidir. Uygulama ve fikir üretme aşamalarında, aracıları buradaki herkesle çok benzer şekilde kullanıyoruz: temelde piyasayı taramak, alfa bulmak, en iyi çözümü bulmak, en iyi işlemi bulmak, stratejiyi simüle etmek, geriye dönük testler yapmak ve kaymayı önlemek için simüle edilmiş işlemler. Yani yapay zeka sizinle birlikte fikir üretiyor, ancak nihayetinde kararı siz veriyorsunuz. Yapay zekanın size verdiği stratejiyi uygulayıp uygulamayacağınıza; kodu güncelleyip güncellemeyeceğinize siz karar veriyorsunuz. Kod tamamen doğrulanabilir ve kesindir. Yine, işe yarayanı alıp kodlamada 100 kat, çıkarımda ise bir milyar kat daha hızlı hale getirdik. Blockchain altyapı katmanına gelince, tekerleği yeniden icat etmek istemiyoruz; işe yarayanı alıyoruz. Her şeyin tamamen birleştirilebilir olmasını istiyoruz, bu yüzden birleştirilebilir kasalar kullanıyoruz. Güvenlik, şeffaf izinlerle sağlanıyor. Her kasa şeffaf izinlere sahip, böylece kasanın zincir üzerinde neye erişebildiğini görebilirsiniz. Birisi (kasa yöneticisi veya küratörü) bu izinleri her değiştirdiğinde, bu görünür ve şeffaf olur. İşte hedge fonları tam olarak böyle çalışır.

Ayrıca, bence çok göze batmayan ama yaptığımız en teknik ve zor işlerden biri olan, acentelerimiz için yapılandırılmış bir iş akışı oluşturduk. Şu anda 18 acentemiz var; artık herkes 7'sini kullanabiliyor. Bu acenteler kantitatif analistler gibi, ancak geleneksel hedge fonlarına benzer bir altyapı üzerinde çalışıyorlar. Geleneksel hedge fonlarının sahip olduğu altyapıyı ödünç aldık; stratejiler oluşturmak, geriye dönük test etmek, simüle etmek ve optimize etmek için altyapıyı, ancak bunu insanlar için değil, yapay zeka için oluşturduk. Dolayısıyla, oluşturma sürecinin kendisi bile diğer hedge fonları kadar titiz.

Temel olarak, yapay zekayı yalnızca para kaybetmenin kritik olmadığı alanlarda kullanıyoruz. Bu yüzden insanlar paralarını yatırma konusunda kendilerini rahat hissediyorlar ve fonlardan ve varlık yöneticilerinden aracı kullanmamız için birçok proaktif talep aldık. Güvenliğimizin blockchain kadar güvenli olduğunu söyleyebilirim. • Colin (Makina): Bu insanlardan birçok gerçekten ilginç şey duydum ve muhtemelen yapay zekanın kesin doğası hakkında tartışamam, bu yüzden bunu size bırakıyorum. Tekrar ediyorum, buna finansal bir bakış açısıyla yaklaşıyoruz. Yapay zekayı nerede kullandığımızla ilgili ilk soruyu cevaplamak için, bugün onu bu şekilde kullandığımızı vurgulamak istiyorum. Bu yapay zeka ajanlarını oluşturmanın iç işleyişinde uzman değilim; bu uzmanlara araçlar sağlamaya çalışıyoruz. Evrimsel bir süreç görüyoruz. Burada yapay zekayı anlamlı bir şekilde kullanan herkes çok kısa bir sürede muazzam bir ilerleme kaydetti ve bu ilerleme devam edecek. Şu anda yapay zekaya gerçekten güvendiğimiz alan otomasyon kullanımıdır. Elbette, Renç ve Neo'dan duyduğumuz gibi, bunun için güvenlik bariyerlerine ihtiyacınız var. Makina ile ilgili gerçekten ilginç şeylerden biri, bu güvenlik bariyerlerini zincirler arası işlemlere getirmemiz. L2, Ethereum'un temel bir bileşeni ve EVM'nin yerine geçen L1 de öyle ve varlıkları zincirler arası transfer ederken aynı kontrolleri koruyoruz. Bu, yatırım için yeni alanlar açabileceğimiz ve çok fazla bilgi edinebileceğimiz anlamına geliyor. Sam, şirketinin sağladığı harika ve çeşitli bilgi kaynaklarından bazılarından bahsetti. Sosyal medyada neler olup bittiğini okuyabilmek -yani, hepimiz şu anda X'teyiz (Twitter)- gerçekten önemli. Çoğumuz bu hafta bilinçli veya bilinçsiz olarak Monad hakkında biraz zaman harcadık. Monad'da çok şey olabilir ve erken davranmak bazı kişilerin diğerlerinden daha iyi performans göstermesine yardımcı olacaktır. Ancak bunu kontroller olmadan yapmamalısınız. Aslında getirdiğimiz şey bu. Yapay zekanın sermayenin ne zaman ve nereye dağıtılacağına karar vermede önemli bir rol oynayacağına inanıyoruz, ancak kontroller olmadan değil. • Şu anda bu kontrollerin hâlâ dengelenmesi gerektiğine kesinlikle inanıyoruz. Kasa içinde bir "risk yöneticisi" rolümüz var. Bunun asıl anlamı, bir beyaz listeye dayanarak bir operatörün (ister bir temsilci ister başka bir kişi olsun) neye erişebileceğine karar verebilmesidir. Bu, makinelerimizde veya kasalarımızda etkinleştirilen her blok zincirinde kriptografik olarak saklanır. Dolayısıyla bir operatör bir karar verdiğinde, zamanlama, yön, büyüklük... bunların hepsi bu operatörler tarafından çeşitli şekillerde belirlenebilir. Ancak erişimi sınırlamak daha fazla düşünmeyi gerektiren bir konu ve bu kontrolü sürdürmemiz gerekiyor. Risk yöneticilerinin özellikle yapay zeka araçlarını kullanarak hızlı bir şekilde yineleme yapmalarına ve planlar veya betikler dediğimiz şeyleri oluşturmalarına izin veriyoruz, ancak nihayetinde nihai kararları şu anda insanlar veriyor.

Öte yandan, kullanıcı perspektifinden bakıldığında, mevduat sahiplerimizin hangi tavsiyeleri istediğini daha iyi anlamak için birçok deney yürütüyoruz. Bu, kararları uygulamaktan ziyade kullanıcıların neyi başarmaya çalıştığını anlamak ve mevcut olanla uyum sağlamalarına yardımcı olmakla ilgili. Daha önce de belirttiğim gibi, geleneksel finans sektöründe çalıştım ve orada zaman geçiren herkes bilgiye erişmenin ne kadar zor olduğunu gerçekten anlar. İnsanların istedikleri bilgilere ulaşmalarına ve kendi sezgilerine ve hedeflerine göre nasıl performans göstereceklerini daha iyi anlamalarına yardımcı olmak istiyoruz. Yapay zekanın bunun için çok iyi bir araç olduğunu düşünüyoruz. Mükemmel değil. Bir LLM botu aracılığıyla çalıştırılan SSS'lerimiz üzerinde deneyler yapıyoruz. Ekip, hala daha fazla ayarlamaya ve daha fazla veri girişine ihtiyaç duyduğunu söyleyecektir. Ancak kullanıcılarımız bunu gerçekten takdir etti ve bu, bu kullanıcılara daha iyi hizmet verebilmek için kendi kullanıcı arayüzümüzü ve ön uç deneyimimizi ince ayarlamamıza yardımcı oldu. Böylece, 18 sayfalık SSS okumak zorunda kalmadan tam olarak ne bilmek istediklerini çok etkili bir şekilde anlayabiliyorlar. Vurgulamak istediğim bir diğer konu da akıllı sözleşmeler yazmak için yapay zeka kullanmamamız. Gerçekten birinci sınıf Solidity geliştiricilerimiz var. Her şeyin arka planda güvenli olduğundan emin olmak için denetçilerle birlikte çok çalışıyoruz. Şu anda tüm bunların çok deneyimli insanlar tarafından yapılması gerektiğine inanıyoruz ve ekibimizdeki deneyimli insanlardan oldukça memnunuz. • Sam (Cambrian Network): Üst düzeyde, aracılar hakkında nasıl düşündüğümü paylaşmak istiyorum. Zekanın bir spektrumda var olduğuna inanıyorum. Bugün konuşlandırıldığını gördüğünüz aracıları algoritmik aracılar olarak sınıflandırırım. Bu araçların karar alma stratejileri deterministiktir; matematikseldirler, optimizasyon kullanırlar ve tam olarak yaratıcılarının amaçladığı gibi davranırlar. Spektrumun diğer ucunda ise yapay zeka araçlarımız var. Bugün sahip olduğumuz en gelişmiş yapay zeka, LLM'lerdir. LLM'ler yaratıcıdır ve farklı koşullara uyum sağlayabilirler. Ancak, bugün yapay zeka araçlarıyla karşılaştığımız sorun, deterministik olmamalarıdır. GPT'ye aynı komutu verebilirsiniz ve her çalıştırdığınızda farklı bir yanıt alırsınız. Belirlenimci olmamalarının yanı sıra, sık sık hata yaparlar; halüsinasyon görebilirler. Yapay zekâ ajanlarının vaadi, algoritmik ajanları çok geride bırakan uyarlanabilirliklerinde yatar. LLM'lerdeki belirlenimci sorunun çözüleceğine inanıyorum ve bundan çok eminim. Örneğin, Google Brain'den ayrılan Sakana AI adlı bir şirket var; yakın zamanda LLM'lerin her seferinde aynı içeriği üretmesinde önemli ilerleme gösteren bir sonuç yayınladılar. EigenLayer'ın da benzer çalışmalar yayınlayacağına inanıyorum. Doğruluk ve halüsinasyonları iyileştirme açısından, önemsiz olmayan herhangi bir görevdeki hata oranının her yıl yarı yarıya azalacağını varsayabilirsiniz.Özetlemek gerekirse, şu anda, Renç'in de dediği gibi, LLM'ler niyeti yakalamak ve bunu algoritmik aracılara girilebilecek ve ardından güvenilir bir şekilde çalıştırılabilecek parametrelere dönüştürmek için harika. Yapay zeka spektrumunun diğer ucunda, performanslarının her yıl iki katına çıkacağını ve finansal kararlarımızı yönetmede aktif karar vericiler haline geleceklerini varsayabilirsiniz. Şimdi, özellikle Cambrian'ın yaptıklarıyla ilgili olarak, veriler konusunda çok endişeliyim. Veri konusuyla ilgili olarak, tüm girdilerimizin doğru olduğundan emin olmak için kriptografi kullanarak doğruluğu sağlıyoruz. Blockchain verisi almaya çalışırsanız, genellikle yanlış olduğunu görürsünüz. Kriptografi, doğru olduğundan emin olmak için çözümdür. Bu ham veriler daha sonra bir veritabanına gider ve iadeler gibi şeyleri izlemeye başladığımızda, iade izleme algoritmalarımızın, izlediğimiz tüm protokoller için akıllı sözleşmelerin nasıl yazıldığıyla tutarlı olduğundan emin olmalıyız. Bu yüzden çok sayıda nokta kontrolü ve diğer kaynaklarla kapsamlı testler yapmalıyız. OKX Ventures'ın DeFi Otonom Aracıları Üzerine Tezi

Ray (OKX Ventures): Önceki araştırmalarımıza göre, DeFi Aracı pazarı 2024'ün ikinci yarısında kavramsal coşkudan gerçeğe dönüşme noktasında önemli bir geçiş yaşadı. "GPT Sarmalayıcıları/Sohbet Robotları" modeli etrafında şekillenen ilk dalga, kullanıcıların karmaşık DeFi işlemlerinde yalnızca doğal dil kullanarak kolayca gezinebileceklerini vaat ediyordu. Ancak, bu görünüşte umut verici vizyon, pratikteki temel kusurlarını hızla ortaya çıkardı.

Bu erken dönem "DeFAI terminalleri" genellikle pratik uygulamada üç büyük zorlukla karşılaştı: İlk olarak, hukuk alanında lisans dereceleri (LLM) finansal senaryolarda oldukça karmaşık ve kişiselleştirilmiş kullanıcı niyetini doğru bir şekilde belirlemekte zorlandı; ikinci olarak, sektörde belirsiz niyeti tutarlı bir şekilde kesin zincir içi eylemlere dönüştürecek destekleyici araçlar yoktu; ve son olarak, kullanıcılar güçlü araçlara sahip olsalar bile, genellikle hangi talimatları vereceklerinden emin olamayarak "karar felci" yaşadılar.

Ancak, bu sorunların altında yatan ortak nokta, ilk nesil aracıların niyet anlayışından işlem yürütmeye kadar tüm süreci yönlendirmek için tamamen belirsiz LLM'ye güvenmeye çalışmasıydı.

Bu temel paradigma kusuru, piyasada hızlı bir sarsıntıya yol açtı. Son derece düşük gerçek dönüşüm oranları ve zayıf kullanıcı deneyimiyle karşı karşıya kalan projelerin büyük çoğunluğu ortadan kayboldu. Hayatta kalanlar ise kendi yollarında belirgin bir sapma gösterdi:

• Bazı projeler, komut istemlerini optimize etmek gibi kullanıcı arayüzü düzeyinde kademeli iyileştirmeler denedi, ancak bu temel sorunu ele almadı. • Piyasaya gerçekten öncülük eden diğer projeler, daha radikal bir dönüşümü tercih etti; artık yapay zekanın her şeyi doğrudan anlamasını zorlamak yerine, belirli senaryolara odaklanan ve önceden oluşturulmuş iş akışları aracılığıyla kullanıcılara net değer sağlayan "otonom aracılara" yöneldi. Bu yeni ortaya çıkan otonom aracılar, önceden tanımlanmış, kanıtlanmış süreçleri kullanır ve DeFi Adaptör Katmanı ve Bilişsel Motor içinde gerçekten derin yetenekler oluşturmaya odaklanır. Sonuç olarak, piyasa odağı açıkça ikincisine kaymış ve otonom aracılar çağını başlatmıştır. Bu değişimin doğasını anlamak için öncelikle iki uygulama paradigması arasındaki temel farkları netleştirmeliyiz. Güvenli, güvenilir ve ölçeklenebilir bir yapay zeka destekli finansal çözümün, LLM'lerin doğrudan uygulama modelinden uzaklaşıp, determinizme odaklanan yapılandırılmış bir iş akışına doğru ilerlemesi gerektiğine inanıyoruz; sistem, verilen herhangi bir girdi için her zaman aynı çıktıyı üretir. Bu, davranışı öngörülebilir, doğrulanabilir ve tekrarlanabilir olan bir matematik formülüne veya geleneksel bir bilgisayar koduna benzer. Bu iş akışı dört temel ilkeye uymalıdır: 1. Özenle Seçilmiş Veri Kaynağı ve Çevresel İzolasyon: Aracılar, açık internetten kopyalamak yerine, titizlikle incelenmiş ve biçimlendirilmiş API bağlayıcıları aracılığıyla harici bilgilere (piyasa koşulları ve zincir içi veriler gibi) erişmelidir. Bu, kaynaktaki veri kirliliğinden kaynaklanan güvenlik risklerini ortadan kaldırır. 2. Önceden İncelenmiş Stratejiler, Geçici Kararlar Değil: Hiçbir işlem mantığı yapay zeka tarafından doğaçlama yapılamaz. Her strateji geliştirilmeli, titizlikle geriye dönük testlerden geçirilmeli ve uygulanmadan önce bir deneme ortamında simüle edilmelidir. Hedefleri ve davranış sınırları, canlı işlemlere girmeden önce sağlamlaştırılarak beklenen davranışı garanti altına alınır.

3. İzinli Yürütme ve Risk Sınırları: Strateji yürütme izinleri kesinlikle kısıtlanmalıdır. Akıllı sözleşmeler, en kötü senaryoda bile olası kayıpların yönetilebilir sınırlar içinde tutulmasını sağlamak için yetki ve sorumluluk sınırlarını net bir şekilde belirler (örneğin, etkileşimi beyaz listeye alınmış protokollerle sınırlamak, sıkı fon transferi kısıtlamaları vb.).

4. Sürekli İzleme ve Devre Kesiciler: Bir strateji başlatıldıktan sonra, 7/24 otonom bir risk yönetim sistemi tarafından gerçek zamanlı olarak izlenmelidir. Strateji davranışı beklentilerden saparsa veya piyasa oynaklığı aşırı oynaklık yaşarsa, sistem pozisyonları azaltmak veya stratejiyi duraklatmak gibi müdahaleleri uygulayarak son bir "emniyet valfi" görevi görerek anında bir "devre kesici" mekanizmasını tetikleyebilmelidir. Tam da ilk nesil ürünlerin paradigmatik kusurları nedeniyle, pazar hızla yeniden şekillendi. Kötü kullanıcı deneyimi ve son derece düşük dönüşüm oranlarıyla karşı karşıya kalan projelerin büyük çoğunluğu ortadan kayboldu. Kalan projeler açıkça farklı yönlere saptı: Bazı projeler kademeli kullanıcı arayüzü iyileştirmelerine bağlı kalırken, gerçekten öncü olanlar radikal bir dönüşümü, otonom aracıları seçiyor. Bu kavramı yanlış anlamayın: Bu yeni ortaya çıkan aracı ürünler artık her şeyi anlamak ve gerçekleştirmek için yapay zekaya ihtiyaç duymuyor. Bunun yerine, önceden oluşturulmuş, doğrulanmış iş akışları aracılığıyla belirli senaryolarda kullanıcılara net bir değer sağlıyorlar. Ar-Ge çalışmalarını gerçekten rekabetçi bir DeFi adaptör katmanı ve bilişsel motor oluşturmaya odaklıyorlar. Sonuç olarak, pazar odağı açıkça ikincisine kaymış ve otonom ajanlar çağını başlatmıştır.