keeperDAO ve ROOK token'ı hakkında bilgi sahibisiniz.
Çeviri Başlığı: "DeFi'de Yeni Bir Oyun | keeperDAO Likidite ve Arbitraj Madenciliği Mekanizmasını 3 Dakikada Anlama"
Orijinal Kaynak: DeFi Road
Giriş
KeeperDAO, bu yıl Temmuz ayında Polychain Capital ve Three Arrows Capital gibi yatırım kuruluşlarından tohum yatırımı aldığı bir ekonomik deneydir. Proje hakkında detaylı bilgi için beyaz kağıdına göz atabilirsiniz. Lütfen unutmayın, KeeperDAO projesi sürekli gelişmektedir. Proje bir denetim şirketi tarafından denetlendiği halde, kullanıcıların önce projenin içerdiği riskleri araştırması ve anlaması, ardından katılıp katılmayacaklarına karar vermeleri önerilir.
ROOK Jetonu
KeeperDAO sistemi, iki tür paydaş arasındaki teşvikleri ayarlamayı gerektirir: Likidite Sağlayıcıları (LP) ve Temizleyici (Keeper). Likidite sağlayıcılarının varlık sağlamasının motivasyonu açıktır. KeeperDAO, finansal ve teknik karmaşıklığı temizleme ve arbitraj stratejilerine katılmak için soyutlamış, böylece katılımcıların kar elde etmelerine olanak tanımıştır.
Öte yandan, Temizleyicilerin (Keeper) de teşvike ihtiyacı vardır, çünkü altyapının temizlenmesini ve arbitraj fırsatlarını bulmayı sürdürmeleri gerekir. Temizleyiciler (Keeper), likidite havuzuna katılmaya teşvik edilir, ancak ek teşvik tedbirleri olmadan sistem, otostopçu sorununa yol açabilir, yani herkes kârı paylaşmayı umar, ancak kimsenin çalışmak istemediği durum oluşur. Uygulamada, oldukça iyimser bir varsayım, her katılımcının havuzda yeterli varlık sağlayabileceğidir, böylece herkesin Temizleyici (Keeper) olarak değerli olmasını sağlar. Bu nedenle, uzun vadeli ve sürdürülebilir Temizleyici (Keeper) katılımını teşvik etmek için bir mekanizmaya ihtiyaç vardır.
ROOK jetonunu tanıttık, bu jeton, KeeperDAO sisteminde bir yönetim jetonu olarak işlev görür. ERC20 bir varlık olarak, ROOK, jeton sahiplerinin tüm protokol güncellemeleri için öneride bulunmalarına ve oy vermelerine olanak tanır ve LP ve keeper arasındaki kar paylaşımını ve yeni sistem önerilerini yönetir. Merkeziyetsizleşmeye doğru aşamalı bir geçişi benimsiyoruz ve protokolü yerel jeton destekli merkezi olmayan bir özerk kuruluşa (DAO) dönüştürmeye adamışız.
İlk ROOK Jeton Dağıtımı
İlk jeton arzı 1.000.000 ROOK olarak belirlenmiştir; tüm ROOK jetonları sınırsızdır ve arzın bir parçası olarak dolaşımda bulunmalıdır. Ancak ROOK'un gelecekte enflasyon modeline geçeceği göz önünde bulundurulursa, şu anda ROOK'un kesin toplam arzı belirlenememektedir. Planlandığı gibi, ilerideki ROOK ödülleri yönetişim değişikliği yoluyla ayarlanacak ve protokol katılımcıları zamanla uygun enflasyon parametrelerini bulacaklardır.
Likitidite Madenciliği ve Arbitraj Madenciliği
Topluluğa ROOK jetonlarını dağıtmanın temel mekanizması, aşağıda özetlenen likitidite madenciliği ve arbitraj madenciliği sözleşmeleridir. Bu sözleşme, 200.000 ROOK jetonunu elinde tutacak (LP ve Keeper'a sunulan ödüller sırasıyla 60.000 ROOK ve 140.000 ROOK) ve ETH, WETH, USDC, renBTC ve DAI'yi stake eden topluluk üyelerine ödüller dağıtacaktır. Ödül mekanizması aracılığıyla, erken katılımcılar likidite sağlama, arbitraj işlemleri ve likidasyonlara katılım konusunda teşvik edilecektir, likidatörler (keeper) ve likidite sağlayıcılar (LP) hem KeeperDAO'nun gelecekteki büyümesinden faydalanacaktır.
Likitide Sağlayıcılar (LP) İçin:
Madencilik dönemi boyunca varlık sağlayan likidite sağlayıcılara (LP) sağlanacak ödüller, tek bir havuzdaki toplam varlık sahiplik yüzdesine göre orantılı olarak dağıtılacaktır, ödül blokları 11190930'dan 11784518'e kadar devam edecektir.
Ayrıca belirtilmelidir ki, her varlık havuzunun ödülü bağımsızdır, bu da BTC havuzuna 100 ABD doları değerinde BTC sağlamanın, ETH havuzuna 100 ABD doları değerinde ETH sağlamaktan farklı bir ödül alabileceği anlamına gelir ve ödüller blok başına hesaplanır ve dağıtılır, varlık erişim arayüzüne şu şekilde erişebilirsiniz: https://app.keeperdao.com
Likitasyon Görevlisi (Keeper) için:
Erken dönem likidasyon görevlileri (keeper) için "Arbitraj Madenciliği"ni tanıttık, bu, protokolün başlangıç aşamasında rehberlik faaliyetleri yapılması amaçlanmıştır. Başlangıç aşamasında katılan bir görevli için, ödül, varlık havuzuna geri ödenen toplam karın yüzdesine göre orantılı olarak dağıtılacaktır, ödüller blok 11191865 ile blok 11790005 arasında verilecektir.
ROOK tokeni aracılığıyla görevlilere geri ödeme yaparak, yüksek performanslı likidasyon görevlilerinin kolektif yönetim havuzuna katılım maliyetini mali açıdan destekleyebileceğimize inanıyoruz. Bu aynı zamanda katılımcıların gelir katkısına göre adil bir token dağılımı yaratabileceğimiz çifte faydaya sahiptir.
Ayrıntılar
ROOK Ödül Toplamı: 200,000 ROOK (Başlangıç jeton arzının %20'si).
Blok Ödülleri: Likidite Sağlayıcılara %30, Keeperlara %70.
Likidite Madenciliği ödülleri blok başına dağıtılırken, Arbitraj Madenciliği ödülleri haftalık olarak dağıtılır çünkü Arbitraj Madenciliği daha uzun süre gerektirir ve büyük çaplı uzlaşmalar (bu, KeeperDAO için büyük katkı sağlar) sık sık gerçekleşmez.
günlük_blok_ödülü = 2000 lp_günlük_blok_ödülü = günlük_blok_ödülü * 0.3 arb_günlük_blok_ödülü = günlük_blok_ödülü * 0.7
ROOK ödülleri havuzda eşit olarak dağıtılır, bu da farklı varlık havuzlarının madencilik gelirlerinin farklı olacağı anlamına gelir, bu da her havuzun varlık miktarına bağlıdır.
Tek bir varlık havuzunun günlük ROOK ödülü dağıtımı aşağıdaki şekilde tanımlanır:
günlük_blok_ödülü / havuz_sayısı
Likidite Madenciliği formülü:
lp_ödülü = (bireysel_lp_meblağı_havuz_A * toplam_lp_meblağı_havuz_A) / günlük_eth_blok_sayısı
Arbitraj Madenciliği formülü:
arb_ödülü = havuz_ödülü * bireysel_arb_kar_havuz_A / toplam_arb_kar_havuz_A
Depozito Ücreti
Depozito yapan kullanıcı, önceki depozito sahibine ödenecek olan %0,64'lük bir "anlık işlem ücreti" ödemelidir. Bu ücret, yapışkan likiditeyi teşvik etmeyi ve sık depozito ve çekilmeleri önlemeyi amaçlar. Bu, başlangıç likidite havuzunu teşvik etmeye yardımcı olacağımızı umuyoruz, çünkü ROOK ödülleri çoğunlukla likidite temin eden kişilere değil, tasfiye işlemcisine daha fazla eğilimlidir (çünkü işleri daha zordur).
Erken Dönem Likidite Sağlayıcıları
Başlangıç panelinin yayınlanma tarihinden (18 Temmuz) bugüne kadar, protokole sağlanan likidite fonu yalnızca bir (dahili) tasfiye işlemcisi robot tarafından kullanılmıştır ve bu robotun tüm gelirleri likidite havuzuna geri aktarılmıştır.
Ancak, mevcut v1 sürüm protokolünün boşta duran fonları başka getiri sağlayan platformlara/ödünç verme platformlarına yeniden teminat vermediği gerçeğinin farkına varılarak, erken dönem likidite sağlayıcıları KeeperDAO'ya sermaye fırsat maliyeti ödedi. Bu nedenle, resmi olarak erken dönem likidite sağlayıcılarına %2 ROOK jetonu ödülü (20000 ROOK) tahsis edilecek ve katılım süresi UTC saatine göre 19 Temmuz 00:00'dan 3 Kasım 7:00'ye kadar (blok 10486594'ten 11190930'a kadar) olacaktır.
Gelecek Yol Haritası
Herhangi bir zamanda, KeeperDAO'nun tuttuğu varlık miktarının kullandığı varlık miktarını aşmasını bekleyebiliriz. Örneğin, Ethereum likidite havuzu 100 milyon dolarlık bir büyüklüğe ulaşabilir, ancak tasfiye işlemcisi robotun ihtiyaç duyabileceği fon miktarı yalnızca 10 milyon dolar olabilir. Bu durumlarda, KeeperDAO fazladan olan fonları alabilir ve bunları getiri sağlayan çeşitli protokollere dağıtabilir.
ROOK sahipleri, bu belirli eşikleri yönetme yeteneğine sahip olacak ve fonları farklı getiri üreten protokollere dağıtabilecekler. Böylece herhangi biri birleşik bir öneri sunabilir ve ROOK sahipleri, (a) risk, (b) getiri ve (c) önceki getirinin azaltılabilirliğine dayalı olarak fonların ne kadarının akış fonuna tahsis edilebileceğine karar verebilir.
KeeperDAO sürekli olarak gelişmekte olup, şu anda geliştirilmekte olan bazı özellikler bulunmakta ve bunlar gelecekteki iterasyonlara eklenecektir:
ROOK sahipleri, ROOK jetonlarını teminat olarak takasçı keeper'a devretme yeteneğine sahip olacaklar. Bu, zincir üstü akıllı sözleşmelerin otomatik olarak yakalayamadığı davranışları teşvik/önlemek için kullanılacaktır (örneğin, keeper'ın harici bir karşı tarafı tetiklemesini sağlamak ve keeper'ın zamanında hareket etmemesini sağlamak), ayrıca işlem menzilini tek bir blok işleminden öteye genişletecektir. KeeperDAO, DeFi protokollerine karşı yapılan saldırıları önceden çalıştırabilir ve fonları doğru kişiye geri güvenli bir şekilde geri gönderebilir. Kullanıcıların likiditelerini alım-satım veya borç verme yaparken özel temsilciler aracılığıyla iletmelerine olanak tanır. Bu temsilciler, arbitraj veya takas yoluyla elde edilebilecek herhangi bir kârı otomatik olarak yakalar ve bu kârı kullanıcıya geri ileter (bkz. Beyaz Kağıt'daki "Gizli Oyun" bölümü). MEV için genel bir çözüm üzerine araştırmalar devam etmektedir, mümkün olan en fazla fırsatı yakalayabilmek için.
BlockBeats Resmi Topluluğuna Katılın:
Telegram Abonelik Grubu: https://t.me/theblockbeats
Telegram Sohbet Grubu: https://t.me/BlockBeats_App
Twitter Resmi Hesabı: https://twitter.com/BlockBeatsAsia
